L’aumento della capacità solare, la persistente dipendenza dal gas e le rinnovate preoccupazioni per la sicurezza stanno ridefinendo la strategia energetica dell’Italia
Riepilogo esecutivo
• La capacità elettrica installata dell’Italia ha raggiunto i 150-156 GW nel 2026, con energie rinnovabili che rappresentano il ~58%
• Il solare guida la crescita, avvicinandosi ai 50 GW, con aggiunte annuali di 6–7 GW
• La domanda di elettricità si sta riprendendo a 305–315 TWh, con un chiaro spostamento al carico di picco estivo
• Il gas naturale rimane dominante nella generazione (36-40%) nonostante l’espansione rinnovabile
• La capacità di stoccaggio ha raggiunto 7,4 GW / 17,9 GWh, diventando fondamentale per la flessibilità del sistema
• La crisi del Medio Oriente del 2026 ha rafforzato la sicurezza energetica come fattore politico primario
UN SISTEMA CHE SI TRASFORMA, MA NON ANCORA TRASFORMATO
Il settore elettrico italiano nel 2026 riflette un sistema in transizione, ma non in disgregazione. Secondo i dati di Terna, la capacità totale installata è aumentata a circa 150-156 GW, guidata principalmente dagli investimenti in energia rinnovabile.
Le energie rinnovabili rappresentano ora quasi il 58% della capacità installata, con il solare fotovoltaico (PV) che emerge come forza dominante. La capacità solare installata si sta avvicinando ai 50 GW, supportata da uno dei tassi di espansione più veloci d’Europa.
Eppure la struttura del sistema racconta una storia più sfumata. La capacità termica, principalmente gas naturale, rappresenta ancora 60-65 GW, sottolineando il suo continuo ruolo nel garantire l’affidabilità.
L’Italia non sta subendo una transizione dirompente. Sta eseguendo una trasformazione controllata e tecnicamente vincolata.
DINAMICHE DELLA DOMANDA: L’AUMENTO DEL PICCO ESTIVO
La domanda di elettricità si sta gradualmente riprendendo dopo anni di stagnazione:
• Previsioni della domanda per il 2026: 305–315 TWh
• Gennaio 2026: la più alta domanda mensile dal 2014
Ancora più importante, l’Italia è saldamente passata a un sistema di picco estivo:
• Picco estivo: 58–62 GW
• Picco invernale: 52–56 GW
La domanda di raffreddamento guidata dalle ondate di calore è ora il driver dominante del carico di picco. Questo cambiamento strutturale ha importanti implicazioni per l’adeguatezza della capacità, la stabilità della rete e la pianificazione degli investimenti.
LE ENERGIE RINNOVABILI AUMENTANO, MA IL GAS RIMANE LA SPINA SPONALE
Nonostante la rapida espansione delle energie rinnovabili, la loro quota nella produzione effettiva di elettricità rimane intorno al 42-45%.
Il divario è in gran parte colmato dal gas naturale:
• Gas naturale: 36-40% di generazione
• Solare: 15–17%
• Idro: 13-15%
• Vento: 7–9%
Il carbone è quasi scomparso dal sistema (<2%), segnando un significativo cambiamento strutturale.
L’Italia continua anche a fare affidamento sulle importazioni di elettricità (13–15%), principalmente dai paesi europei vicini.
La realtà è chiara:
Il sistema italiano è ancora fondamentalmente bilanciato con il gas, con le energie rinnovabili che svolgono un ruolo in espansione, ma non ancora dominante.
GEOPOLITICA E SICUREZZA ENERGETICA: DI NUOVO AL CENTRO
L’escalation del conflitto in Medio Oriente all’inizio del 2026 ha ancora una volta evidenziato l’esposizione dell’Italia ai mercati energetici globali.
Gli impatti chiave includono:
• Aumento della volatilità dei prezzi del gas naturale e del GNL
• Prezzi dell’elettricità più alti a causa dei prezzi marginali basati sul gas
• Aumento dei costi per i consumatori industriali
Mentre l’Italia ha evitato interruzioni fisiche dell’approvvigionamento, le conseguenze economiche sono state significative.
La politica energetica si sta quindi evolvendo oltre gli obiettivi di decarbonizzazione verso un quadro più ampio incentrato sulla sicurezza, l’accessibilità economica e la resilienza.
UNA RISPOSTA POLITICA PRAGMATICA
Sotto il primo ministro Giorgia Meloni, la strategia energetica italiana riflette un approccio pragmatico e orientato alla sicurezza.
Le priorità chiave includono:
Diversificazione dell’approvvigionamento di gas
• Espansione della capacità di rigassificazione del GNL
• Rafforzare le importazioni di gasdotti dal Nord Africa
• Posizionare l’Italia come hub regionale del gas
Stabilizzazione del mercato
• Meccanismi di supporto per i consumatori e l’industria
• Misure fiscali per gestire gli shock dei prezzi
Investimenti strategici
• Accelerazione della distribuzione delle rinnovabili
• Espansione dell’infrastruttura di rete
• Forte supporto per l’accumulo di energia
Questo approccio riflette un passaggio dall’ideologia alla gestione del rischio e alla resilienza del sistema.
IL DIVARIO DI FLESSIBILITÀ: LA SFIDA CHIAVE DELL’ITALIA
La sfida tecnica centrale non è più l’espansione della capacità, ma la flessibilità del sistema.
L’energia idroelettrica continua a fornire servizi critici di bilanciamento, mentre lo stoccaggio della batteria si sta espandendo rapidamente:
• Capacità di stoccaggio installata da 7,4 GW
• Capacità energetica di 17,9 GWh
Lo stoccaggio sta diventando essenziale per:
• Integrazione della generazione solare
• Gestire la domanda di picco
• Stabilizzazione della griglia
Tuttavia, i vincoli infrastrutturali rimangono significativi. La congestione della rete, in particolare tra la generazione rinnovabile meridionale e la domanda industriale settentrionale, continua a limitare l’efficienza del sistema.
IL NUCLEARE TORNA ALL’AGENDA POLITICA
L’Italia sta rivisitando con cautela l’energia nucleare, con particolare attenzione ai piccoli reattori modulari (SMR).
Il rinnovato interesse è guidato da:
• Prezzi elevati dell’elettricità
• La necessità di una generazione di carico di base stabile e a basse emissioni di carbonio
• Preoccupazioni per la competitività industriale
Sebbene sia ancora in una fase iniziale, questo segnala uno spostamento più ampio verso una strategia energetica tecnologicamente neutrale.
UNA TRANSIZIONE DEFINITA DAL REALISMO
Il sistema energetico italiano nel 2026 è caratterizzato da un equilibrio piuttosto che da un’interruzione:
• Le energie rinnovabili si stanno espandendo rapidamente
• Il gas naturale rimane indispensabile
• Le soluzioni di flessibilità stanno diventando centrali
La lezione chiave dei recenti sviluppi geopolitici è chiara:
La transizione energetica e la sicurezza energetica devono avanzare insieme.
L’approccio dell’Italia, misurato, pragmatico e guidato dall’ingegneria, offre un modello di come affrontare questa doppia sfida.
Il fattore decisivo per il futuro non sarà l’ambizione, ma l’esecuzione:
la capacità di fornire infrastrutture di rete, capacità di stoccaggio e investimenti rinnovabili alla scala e alla velocità richieste.